پیش‌بینی قیمت طلا در بازار جهانی: حمایت محدود در محدوده ۲۶۶۰ دلار

در تاریخ ۱۳ دسامبر ۲۰۲۴، قیمت طلا در بازار جهانی پس از کسب سودهای قبلی، به دلیل افزایش بازدهی اوراق قرضه دولتی ایالات متحده، از سطح ۲۷۰۰ دلار پایین‌تر رفت. این حرکت نزولی تحت تأثیر افزایش اختلاف بین سیاست‌های پولی فدرال رزرو و سایر بانک‌های مرکزی بزرگ قرار گرفت که موجب تقویت دلار آمریکا شد.

شرایط بازار و روند فعلی قیمت طلا

طلا در حال حاضر تحت فشار منفی قرار دارد و پیش‌بینی‌ها نشان می‌دهند که قیمت این فلز زرد ممکن است به سمت سطح حمایتی ۲۶۶۰ دلار حرکت کند. با وجود برخی نشانه‌های بازگشت قیمت‌ها از پایین‌ترین سطح‌های روزانه، بازدهی بالاتر اوراق قرضه ایالات متحده همچنان به‌عنوان عاملی محدودکننده برای خریداران طلا عمل می‌کند.

در این بین، شاخص دلار آمریکا که در دو هفته گذشته به بالاترین سطح خود رسید، در حال تجربه یک بازگشت معنادار است. این موضوع موجب شده تا برخی از فشارهای منفی بر طلا کاهش یابد و کمی حمایت از قیمت آن شکل گیرد. به‌طور کلی، این روند نزولی همچنان با توجه به سیاست‌های مختلف بانک‌های مرکزی در سراسر جهان، به‌ویژه فدرال رزرو و بانک‌های مرکزی اروپا و کانادا، ادامه دارد.

تأثیر سیاست‌های پولی آمریکا و کشورهای دیگر بر قیمت طلا

اقتصاد ایالات متحده در روزهای اخیر گزارش‌هایی منتشر کرده است که نشان‌دهنده تاب‌آوری این اقتصاد و افزایش نرخ تورم است. این روند در کنار تصمیمات اقتصادی دونالد ترامپ که به افزایش تعرفه‌های واردات و محدودیت‌های مهاجرتی منجر شده، ممکن است فشار بیشتری بر قیمت‌ها وارد کند. پیش‌بینی می‌شود که این وضعیت باعث افزایش قیمت‌ها و در نتیجه، فدرال رزرو را وادار به احتیاط بیشتر در تصمیم‌گیری‌های مربوط به سیاست پولی در سال آینده کند.

در عین حال، در دیگر نقاط جهان، بانک‌های مرکزی بزرگ به‌ویژه بانک مرکزی اروپا (ECB) و بانک مرکزی کانادا (BoC) سیاست‌های انبساطی را در پیش گرفته‌اند و به دنبال کاهش نرخ بهره به‌طور جدی هستند. این اختلاف سیاست‌های پولی بین فدرال رزرو و سایر بانک‌های مرکزی موجب تقویت دلار آمریکا و کاهش قیمت طلا در بازارهای جهانی شده است.

داده‌های اقتصادی آمریکا و تأثیر آن‌ها بر طلا

داده‌های منتشر شده از بازار کار ایالات متحده نشان داد که تعداد درخواست‌های اولیه بیمه بیکاری در این کشور به میزان ۲۴۲ هزار نفر افزایش یافته است که بیشتر از پیش‌بینی‌ها بود. همچنین، قیمت‌های تولیدکنندگان در ایالات متحده با افزایش ۰.۴ درصدی نسبت به ماه گذشته روبه‌رو شدند که دو برابر پیش‌بینی‌ها بود.

این اطلاعات به‌طور کلی نشان‌دهنده فشارهای تورمی در اقتصاد ایالات متحده هستند و شواهدی از کاهش روند تورم به‌طور تدریجی را به نمایش می‌گذارند. با توجه به این موارد، احتمال کاهش نرخ بهره فدرال رزرو در هفته‌های آینده تقویت شده و این موضوع ممکن است حمایت موقتی از قیمت طلا فراهم آورد. با این حال، تقویت دلار آمریکا و عدم اطمینان از سیاست‌های پولی فدرال رزرو در سال آینده، همچنان چالش‌های جدی برای قیمت طلا به‌وجود خواهد آورد.

پیش‌بینی تکنیکال قیمت طلا

تحلیل‌های تکنیکال نشان می‌دهند که قیمت طلا مجدداً در محدوده مقاومتی ۲۷۲۰ دلار متوقف شده است و به سمت پایین‌تر حرکت کرده است. پیش‌بینی می‌شود که فشارهای فروش (بیریش) در بازار افزایش یابد و قیمت طلا به محدوده ۲۶۶۰ دلار که در هفته گذشته نیز مشاهده شد، برسد. در صورت نزول بیشتر، طلا ممکن است حمایت‌هایی در محدوده ۲۶۳۰ دلار و حتی پایین‌تر در ۲۶۱۰ دلار پیدا کند.

در سمت دیگر، تلاش‌های صعودی برای رسیدن به قیمت‌های بالاتر احتمالاً با مقاومت‌های قوی در سطح ۲۷۰۰ دلار و ۲۷۳۰ دلار روبه‌رو خواهند شد.

نتیجه‌گیری قیمت طلا در بازار جهانی

در شرایط کنونی، بازار طلا تحت فشارهای مختلف اقتصادی و سیاسی قرار دارد. نوسانات قیمت طلا در محدوده‌های حمایتی و مقاومتی نشان‌دهنده عدم اطمینان در روند کوتاه‌مدت این بازار است. با توجه به سیاست‌های پولی مختلف فدرال رزرو و سایر بانک‌های مرکزی بزرگ، قیمت طلا ممکن است در آینده نزدیک تحت فشار بیشتری قرار گیرد، مگر اینکه تحولات جدیدی در بازارهای جهانی یا اقتصاد ایالات متحده رخ دهد. بنابراین، سرمایه‌گذاران باید با دقت به تحلیل‌های فنی و بنیادی بازار توجه داشته باشند و برای کاهش ریسک، استراتژی‌های مناسبی اتخاذ کنند.